趁熱再購(gòu)煤資源 山煤國(guó)際和億利能源擬定向增發(fā)

　　近期頗受市場(chǎng)追捧煤炭公司又有大動(dòng)作，山煤國(guó)際和億利能源今天分別披露定向增發(fā)預(yù)案，擬收購(gòu)煤資源。

　　山煤國(guó)際今日披露增發(fā)預(yù)案，公司擬以不低于23.06元/股非公開(kāi)發(fā)行不超過(guò)23850萬(wàn)股，用于向大股東山西煤炭進(jìn)出口集團(tuán)有限公司收購(gòu)相關(guān)被兼并整合煤礦資產(chǎn)、太行海運(yùn)有限公司100%股權(quán)。停牌前一交易日即10月12日公司以漲停價(jià)31.70元收盤。

　　此次收購(gòu)大股東資產(chǎn)共7項(xiàng)，其中，6項(xiàng)為大股東兼并整合資產(chǎn)，分別為山西沁水鹿臺(tái)山煤業(yè)有限公司全部采礦權(quán)和實(shí)物資產(chǎn)；左云長(zhǎng)春興煤礦、山西左云周大莊煤業(yè)有限公司、山西左云永新煤礦有限責(zé)任公司采礦權(quán)和實(shí)物資產(chǎn)的51%權(quán)益；左云縣東古城煤礦51%股權(quán)等。該6項(xiàng)資產(chǎn)涉及煤業(yè)共14家，礦井生產(chǎn)能力合計(jì)870萬(wàn)噸/年。山煤國(guó)際去年共完成原煤開(kāi)采456萬(wàn)噸。分析人士指出，若成功收購(gòu)，對(duì)應(yīng)相應(yīng)權(quán)益，公司年產(chǎn)能可望翻番。

　　此外，所購(gòu)資產(chǎn)還包括太行海運(yùn)有限公司100%股權(quán)，該公司成立于2009年9月9日，主要從事國(guó)內(nèi)沿海、長(zhǎng)江中下游及珠江三角洲貨船運(yùn)輸，總部位于河北唐山，是山煤集團(tuán)的全資子公司。

　　若按增發(fā)底價(jià)及增發(fā)數(shù)粗略推算，該次增發(fā)募資金額約55億元。山煤國(guó)際今日表示，上述目標(biāo)資產(chǎn)的交易價(jià)格將以評(píng)估報(bào)告所確認(rèn)的評(píng)估值為依據(jù)。

　　分析人士指出，山煤集團(tuán)一直擬實(shí)現(xiàn)整體上市，而山煤國(guó)際購(gòu)入煤炭資源也十分頻繁。山煤集團(tuán)曾承諾，集團(tuán)及除上市公司之外的其他下屬企業(yè)不再?gòu)氖屡c上市公司存在競(jìng)爭(zhēng)的業(yè)務(wù)，相關(guān)資產(chǎn)將待條件成熟后注入上市公司。

　　10月14日起停牌的億利能源今日也披露增發(fā)預(yù)案，公司擬以不低于12.55元/股向不超過(guò)10名的特定投資者非公開(kāi)發(fā)行不超過(guò)24300萬(wàn)股，募資總額不超過(guò)30.50億元，其中，16.59億元、10億元用于收購(gòu)東博煤炭100%股權(quán)項(xiàng)目和烏拉山煤炭集配物流項(xiàng)目，3.4億元用于補(bǔ)充流動(dòng)資金。

　　資料顯示，東博煤炭成立于2005年1月，是投資、建設(shè)、運(yùn)營(yíng)伊金霍洛旗東博煤礦的項(xiàng)目公司，大股東億利資源集團(tuán)和地利礦業(yè)分別持有其65%和35%的股權(quán)。評(píng)估報(bào)告書(shū)顯示，東博煤炭截至2010年9月30日賬面凈資產(chǎn)11307.03萬(wàn)元，評(píng)估價(jià)165920.99萬(wàn)元，增值率1367.41%。

　　目前，該煤礦正在建設(shè)當(dāng)中，預(yù)計(jì)將在2011年建成并達(dá)產(chǎn)。盈利預(yù)測(cè)報(bào)表顯示，東博煤炭2010年10至12月和2011年可實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)分別為-27.5萬(wàn)元、15969.25萬(wàn)元。

　　另一總投資約14.44億元的烏拉山煤炭集配物流項(xiàng)目，建設(shè)占地105.16公頃，是以數(shù)字化配煤（含煤炭洗選）為核心的煤炭集配物流基地。公司表示，項(xiàng)目建成達(dá)產(chǎn)后，預(yù)計(jì)可實(shí)現(xiàn)年銷售收入73.83億元，凈利潤(rùn)45636萬(wàn)元；預(yù)計(jì)投資利潤(rùn)率34.15%，靜態(tài)投資回收期6.55年，所得稅后財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率20.83%，具有較好的經(jīng)濟(jì)收益。

　　此次增發(fā)完成后，若按照增發(fā)數(shù)上限測(cè)算，億利資源集團(tuán)的持股比例將由85.23%降至不低于67.14%，仍為公司控股股東。記者 吳芳蘭