節(jié)能減排加碼或改變鋼鐵業(yè)競(jìng)爭(zhēng)結(jié)構(gòu)

　　近日，國(guó)務(wù)院節(jié)能減排督察組赴各地檢查節(jié)能減排工作完成進(jìn)度，各地采取硬性措施，行業(yè)產(chǎn)能降速增大。其產(chǎn)生的最直接影響最明顯的莫過(guò)于9月6日，上海螺紋鋼期貨以接近漲停收盤(pán)之勢(shì)，創(chuàng)該品種一年多來(lái)單日最大漲幅。

　　據(jù)悉，國(guó)務(wù)院組成6個(gè)督察組對(duì)河北、山西等18個(gè)重點(diǎn)地區(qū)進(jìn)行節(jié)能減排專(zhuān)項(xiàng)督察，對(duì)完不成目標(biāo)的官員追責(zé)。時(shí)間緊、任務(wù)重，于是各地紛紛采用限制高耗能企業(yè)用電的方式來(lái)保證目標(biāo)實(shí)現(xiàn)。

　　《中國(guó)產(chǎn)經(jīng)新聞》記者了解到：浙江省從8月份開(kāi)始執(zhí)行“限電”。其鋼廠基本是晚上10點(diǎn)到早上8點(diǎn)來(lái)電。江蘇省規(guī)定一個(gè)月28天只可以生產(chǎn)18天，持續(xù)到10月底。對(duì)高耗能企業(yè)采取電價(jià)上漲，同時(shí)取消峰谷電價(jià)政策。江蘇省常州市自2010年8月27日起，對(duì)工業(yè)企業(yè)實(shí)施“開(kāi)九停五”(企業(yè)連續(xù)生產(chǎn)9天后連休5天)的節(jié)能應(yīng)急用電調(diào)控措施，該方案將持續(xù)到10月11日。甚至在“絲網(wǎng)之鄉(xiāng)”河北省安平縣，不僅對(duì)工業(yè)限電，居民、醫(yī)院甚至紅綠燈也遭停電。當(dāng)然，包括沙鋼、永鋼、中天等在內(nèi)的鋼企也都正在執(zhí)行限電政策，產(chǎn)量受到的影響比較大。

　　目前，山西省、河北邯鄲地區(qū)等因節(jié)能不達(dá)標(biāo)，已成鋼鐵企業(yè)拉閘停產(chǎn)的重災(zāi)區(qū)。浙江、江蘇、廣西等地的水泥企業(yè)的水泥產(chǎn)能更是普降3成左右。相應(yīng)區(qū)域的水泥價(jià)格也隨之暴漲。

　　“其實(shí)真的沒(méi)有預(yù)料到，地方政府這次這么“鐵腕”，節(jié)能減排的力度很大，我們沒(méi)有過(guò)這種準(zhǔn)備”。北京豐臺(tái)區(qū)某建筑鋼材經(jīng)銷(xiāo)商對(duì)《中國(guó)產(chǎn)經(jīng)新聞》記者強(qiáng)調(diào)，“如今，河北唐山、邯鄲，山西很多鋼廠都開(kāi)始停產(chǎn)和限產(chǎn)，對(duì)于后期產(chǎn)量完成會(huì)有沖擊�！�

　　據(jù)鋼之家網(wǎng)站的粗略統(tǒng)計(jì)，9月份國(guó)內(nèi)粗鋼產(chǎn)量將減少731萬(wàn)噸。2010年1-7月份國(guó)內(nèi)粗鋼產(chǎn)量37548萬(wàn)噸，月均5313萬(wàn)噸，按此測(cè)算，9月份產(chǎn)量將下降到4583萬(wàn)噸，日均產(chǎn)量152.8萬(wàn)噸，比7月份下降8.4%，比今年平均產(chǎn)量下降13.8%，將是自2009年6月后日均產(chǎn)量最低的月份。

　　興業(yè)證券分析認(rèn)為：以往的鋼鐵行業(yè)限產(chǎn)政策之所以屢屢低于預(yù)期，最核心的一點(diǎn)在于只管理落后不管理新增，實(shí)際產(chǎn)量并沒(méi)有在淘汰落后的過(guò)程中受到限制，更多的依然是隨市場(chǎng)情況自發(fā)調(diào)整。而此次的節(jié)能減排措施直接通過(guò)限電等措施來(lái)實(shí)現(xiàn)產(chǎn)量調(diào)整，并嚴(yán)格執(zhí)行。因此，對(duì)預(yù)期的改變使得市場(chǎng)相信鋼鐵的供需形勢(shì)正在進(jìn)行觸底反彈。

　　山東一鋼材經(jīng)銷(xiāo)商則對(duì)《中國(guó)產(chǎn)經(jīng)新聞》記者分析時(shí)強(qiáng)調(diào)：“一般鋼廠減產(chǎn)、停產(chǎn)對(duì)產(chǎn)量的影響將在10月份出現(xiàn)，預(yù)計(jì)九十月份對(duì)目前國(guó)內(nèi)鋼材市場(chǎng)問(wèn)題不大�！�

　　“就本次政府具體行動(dòng)來(lái)看，政策貫徹力度大大超出預(yù)期，此輪風(fēng)暴范圍可能進(jìn)一步擴(kuò)散至全國(guó)其他地方，鋼材產(chǎn)品將由高庫(kù)存狀態(tài)迅速轉(zhuǎn)變?yōu)槠尕浛删�，市�?chǎng)原本對(duì)四季度產(chǎn)能釋放的預(yù)期或?qū)⒈慌まD(zhuǎn)。在下游需求處于傳統(tǒng)旺季的背景下，鋼材價(jià)格將迎來(lái)新一波上漲行情�！迸d業(yè)證券做出遠(yuǎn)景預(yù)測(cè)時(shí)表示。

　　光大證券分析師胡皓則認(rèn)為：隨著經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型，礦石定價(jià)機(jī)制的改變，鋼鐵板塊將進(jìn)入微利時(shí)代，盈利改善契機(jī)只存在于行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)結(jié)構(gòu)的改變上，眼下正面臨這一改變。

　　同時(shí)，A股市場(chǎng)上，鋼鐵、水泥板塊輪番上漲。中金公司對(duì)于下一個(gè)受益對(duì)象也有自己的思考并透露：“嚴(yán)厲的節(jié)能減排措施的出臺(tái)或?yàn)殇X業(yè)股帶來(lái)交易性機(jī)會(huì)�！币�?yàn)橥瓿伞笆�一五”�?jié)能減排的目標(biāo)仍然任務(wù)艱巨，不排除同樣能耗較大的電解鋁行業(yè)成為下一個(gè)限產(chǎn)目標(biāo)的可能，此項(xiàng)措施有望對(duì)電解鋁價(jià)格形成支撐，利好電解鋁龍頭企業(yè)。

　　業(yè)界人士向《中國(guó)產(chǎn)經(jīng)新聞》記者強(qiáng)調(diào)，由于地方政府與中央政府在節(jié)能減排上的認(rèn)識(shí)正趨向一致，所以，中國(guó)經(jīng)濟(jì)短期趨向波動(dòng)性，但變數(shù)不會(huì)太大。